期货信息的处理方法和系统技术方案

本发明专利技术提供一种期货信息的处理方法和系统，其中处理方法包括下列步骤：输入期货市场上各个品种合约的收盘价和持仓量，并筛选出符合预定条件的各个成分品种合约；根据持仓量的大小确定各个成分品种合约的主力合约；判断各个成分品种的主力合约是否处于换月期，换月期是指主力合约发生变化后的连续３～７个交易日，并根据判断结果相应得出各个成分品种的单日收益率；对各个成分品种分配权重；对各个成分品种的单日收益率和各个成分品种分配的权重进行处理；收集历次处理结果并分析提供给用户。本发明专利技术方法和系统将期货信息更加清晰地提供给用户，能够准确反映期货市场的整体走势、方便投资者进行指数化投资、能够衡量投资者业绩、预测宏观经济。

【技术实现步骤摘要】

本专利技术涉及数据处理领域，尤其涉及一种期货信息的处理方法和系统。
技术介绍
在股票市场，由于股票价格的起伏变化，投资者面临着市场价格风险。对于具体某 一种股票的价格变化，投资者容易了解，而对于多种股票的价格变化，投资者要逐一了解， 既不容易，也不胜其烦。因此，出现了用来衡量股票市场价格波动情况的股票指数。投资者 根据股票指数可以检验投资的效果，还可以预测股票市场的动向。 在期货市场，由于期货交易的特殊性，给期货信息处理带来困难。期货交易是一种 集中交易标准化合约的交易形式，即交易双方在期货交易所通过买卖期货合约并根据合约 规定的条款约定在未来某一特定时间和地点，以某一特定价格买卖某一特定数量和质量的 商品的交易行为。期货交易的最终目的并不是商品所有权的转移，而是通过买卖期货合约， 规避现货价格风险。由于期货合约是一种有期限的合约，到期时必须进行交割清算，因此不 能像股票那样长期持有。不过投资者可以通过换月交易间接达到长期持有的效果。所谓换 月交易是指在期货市场中将不同月份的合约同时一买一卖或一卖一买的方式而把近月合 约转为远月合约继续持有。期货市场因为规模较小、且其合约存续期有限，难以找到合适的 方法处理期货信息并生成期货指数。 目前，虽然出现了一些期货指数，但是这些期货指数都不能准确地反映期货市场 的整体走势，特别是在换月阶段对期货信息的处理与实际情况偏差较大，投资者难以据此 进行投资，也难以进行宏观经济预测。
技术实现思路
针对现有技术中期货信息的处理方法得出的期货指数不能准确反映期货市场的 整体走势、不方便投资者进行指数化投资、不能衡量投资者业绩、难以进行宏观经济预测的 问题，本专利技术的目的在于提供一种期货信息的处理方法和系统，以将期货信息更加清晰、准 确地提供给用户，从而解决上述问题。 为实现上述目的，根据本专利技术的一个方面，提供了一种期货信息的处理方法，包括 下列步骤输入期货市场上各个品种合约的收盘价和持仓量，并筛选出符合预定条件的各 个成分品种合约；根据持仓量的大小确定各个成分品种合约的主力合约；判断各个成分品 种的主力合约是否处于换月期，换月期是指主力合约发生变化后的连续3 7个交易日，并 根据判断结果相应得出各个成分品种的单日收益率；对各个成分品种分配权重；对各个成 分品种的单日收益率和各个成分品种分配的权重进行处理；收集历次处理结果并分析提供 给用户。 根据本专利技术，各个成分品种的主力合约是指持仓量至少连续两个交易日最大的品 种合约。 根据本专利技术，如果成分品种i的主力合约不处于换月期，成分品种i的单日收益率dr产^~~二 —.'，其中close i maint为成分品种i的主力合约当前交易日的收盘价，closejjiiairv工为成分品种i的主力合约前一交易日的收盘价；如果成分品 种i的主力合约处于换月期，成分品种i的单日收益率dri采用加权过渡算法，dri = P%■- -尸 '.+(100-P)%*^~~-. - . -l，其中P为配比值，P的取值范围为0-100， close_i_prmaint为成分品种i的前一主力合约当前交易日的收盘价，close_i_ prmairv工为成分品种i的前一主力合约前一交易日的收盘价。 根据本专利技术，将各个成分品种划分成至少三个板块；换月期是指主力合约发生变 化后的连续5个交易日，在换月期配比值P的取值由大到小。 根据本专利技术，对各个成分品种的单日收益率和各个成分品种分配的权重进行处理 包括得出每个板块的板块收益指数和综合收益指数。 根据本专利技术，对各个成分品种分配权重包括分配板块收益指数的品种权重和分配weight i s=-=~ ，综合收益指数的品种权重，板块收益指数的品种权重 —gtfm( w f ,其中m1为成分品种i所属板块含有的成分品种数，amo皿tj为成分品种i的成交金额；综合收益weight i c=-=~ * weight s，指数的品种权重 —f。,自—其中恥ight—s为成分品种i所属1板块的权重。 根据本专利技术，板块收益指数SI = (sicr+l^预定的基点数，其中sicr为板块 复利收益率，sicr=f](l + w'A)-l ，其中n为累计交易天数，sidr为板块单日收益率，1附sidr= Z」—d。 o i 根据本专利技术，综合指数CI = (cicr+l^预定的基点数，其中cicr为综合指数 复利收益率，cicFf[(l + c/刊-1 ，其中n为累计交易天数，cidr为综合指数单日收益率1i 根据本专利技术，各个板块的权重相等。 相应地，本专利技术还提供了一种期货信息的处理系统，包括输入模块，用于输入期货 市场上各个品种合约的收盘价和持仓量；筛选模块，用于筛选出符合预定条件的各个成分 品种合约；确定模块，用于根据持仓量的大小确定各个成分品种的主力合约；判断模块，用 于判断所述各个成分品种的主力合约是否处于换月期，换月期是指主力合约发生变化后的 连续3 7个交易日；分配权重模块，用于对各个成分品种分配权重；处理模块，用于根据 判断模块的判断结果相应得出各个成分品种的单日收益率，并根据分配权重模块对各个成 分品种分配的权重进行处理；储存模块，用于储存处理模块的处理结果；分析模块，用于收 集储存模块储存的历次处理结果并分析提供给用户。5 借助本专利技术上述至少一个技术方案，通过筛选出符合预定条件的各个成分品种合 约，确定主力合约，分配各个品种的权重，根据主力合约是否发生变换进行不同的处理，使 得期货信息的处理结果准确地反映期货市场的整体走势、方便投资者进行指数化投资、可 以用来衡量投资者业绩、预测宏观经济更准确。附图说明 图1是本专利技术的期货信息处理方法的流程图； 图2是本专利技术的期货信息处理系统的结构示意图； 图3是本专利技术的期货信息处理方法得出的期货指数与现有的期货指数收益比较 示意图； 图4是本专利技术的期货信息处理方法得出的期货指数与CPI走势比较示意图； 图5是本专利技术的期货信息处理方法得出的期货指数与PPI走势比较示意图； 图6是本专利技术的期货信息处理方法得出的期货指数与GDP走势比较示意图。具体实施例方式参见图1所示，本实施例的期货信息处理方法，包括下列步骤S110，输入期货市 场上各个品种合约的收盘价和持仓量，并筛选出符合预定条件的各个成分品种合约；S120， 根据持仓量的大小确定各个成分品种合约的主力合约；S130，判断各个成分品种的主力合 约是否处于换月期，换月期是指主力合约发生变化后的连续3 7个交易日，并根据判断结 果相应得出各个成分品种的单日收益率；S140，对各个成分品种分配权重；S150，对各个成 分品种的单日收益率和各个成分品种分配的权重进行处理；S160，收集历次处理结果并分 析提供给用户。 在步骤SllO中，各个品种合约的收盘价和持仓量来源于期货市场的行情数据。所 说的预定条件是指流动性强。流动性强是指在一定时期内交易次数大于一定值，市场交易 规模大于一定值。将筛选的成分品种按照品种的自然属性及关联度分成三个板块，例如农 产品板块、金属板块、能源化工板块。 在步骤S120中，根据持仓量的大小确定各个成分品种的主力合约，对于具体的某 个成分品种来说，当该成分品种的某个合约的持仓量连续三个交易日最大时，在接下本文档来自技高网...

【技术保护点】
一种期货信息的处理方法，包括下列步骤：输入期货市场上各个品种合约的收盘价和持仓量，并筛选出符合预定条件的各个成分品种合约；根据持仓量的大小确定所述各个成分品种合约的主力合约；判断所述各个成分品种的主力合约是否处于换月期，所述换月期是指主力合约发生变化后的连续３～７个交易日，并根据判断结果相应得出所述各个成分品种的单日收益率；对所述各个成分品种分配权重；对所述各个成分品种的所述单日收益率和所述各个成分品种分配的所述权重进行处理；收集历次处理结果并分析提供给用户。

【技术特征摘要】
一种期货信息的处理方法，包括下列步骤输入期货市场上各个品种合约的收盘价和持仓量，并筛选出符合预定条件的各个成分品种合约；根据持仓量的大小确定所述各个成分品种合约的主力合约；判断所述各个成分品种的主力合约是否处于换月期，所述换月期是指主力合约发生变化后的连续3～7个交易日，并根据判断结果相应得出所述各个成分品种的单日收益率；对所述各个成分品种分配权重；对所述各个成分品种的所述单日收益率和所述各个成分品种分配的所述权重进行处理；收集历次处理结果并分析提供给用户。2. 根据权利要求1所述的期货信息的处理方法，其特征在于，所述各个成分品种的主力合约是指持仓量至少连续两个交易日最大的品种合约。3. 根据权利要求2所述的期货信息的处理方法，其特征在于，如果成分品种i的主力合约不处于所述换月期，成分品种i的单日收益率&;=^~~一,—.'，其中close imaint为成分品种i的主力合约当前交易日的收盘价，close」jiiairv工为成分品种i的主力合约前一交易日的收盘价；如果成分品种i的主力合约处于所述换月期，成分品种i的单日收益率dr尸P。/^ ^~~=^~^丄+(100-P)%* ^~~一, — . ' -1 ,其中P为配比值，P的取值范围为0-100， Cl0Se_i_prmaint为成分品种i的前一主力合约当前交易日的收盘价，Cl0Se_i_prmaint—!为成分品种i的前一主力合约前一交易日的收盘价。4. 根据权利要求3所述的期货信息的处理方法，其特征在于，将所述各个成分品种划分成至少三个板块；所述换月期是指主力合约发生变化后的连续5个交易日，在所述换月期所述配比值P的取值由大到小。5. 根据权利要求所述4的期货信息的处理方法，其特征在于，所述对所述各个成分品种的所述单日收益率和所述各个成分品种分配的所述权重进行处理包括得出每个板块的板块收益指数和综合收益指数。6. 根据权利要求5所述的期货信息的处理方法，其特征在...

【专利技术属性】
技术研发人员：蒋东义，陈杨龙，
申请(专利权)人：银河期货经纪有限公司，
类型：发明
国别省市：11[中国|北京]