一种债券业绩归因的方法及装置制造方法及图纸

本申请涉及数据处理技术领域，并提供一种债券业绩归因的方法及装置，用于解决现有技术中业绩归因不准确的问题。在本申请中，方法包括：获取持仓债券的债券参数和即期利率曲线数据，其中，持仓债券的债券参数中包括所述持仓债券的凸性；根据所述持仓债券的债券参数和所述即期利率曲线数据，以及业绩归因模型，得到所述持仓债券的一个或多个归因项对应的归因参数，所述一个或多个归因项中包括凸性效应；根据所述一个或多个归因项对应的归因参数，向用户提供所述持仓债券的业绩表现功能分析。用户提供所述持仓债券的业绩表现功能分析。用户提供所述持仓债券的业绩表现功能分析。

【技术实现步骤摘要】
一种债券业绩归因的方法及装置


[0001]本申请涉及数据处理
，尤其涉及一种债券业绩归因的方法及装置。

技术介绍

[0002]业内针对债券业绩分析的模型体系主要是基于campisi模型。其中，campisi模型可将债券或债券组合的收益拆分为收入效应、国债效应和利差效应，其中收入效应还可以进一步拆分为票息效应和价格收敛效应。campisi模型的原理是提供对债券市值公式求全微分再重构得出各个分解项，本质是将债券收益率进行线性分解。
[0003]目前基于campisi模型的债券业绩归因，存在业绩归因不准确的问题。

技术实现思路

[0004]本申请提供一种债券业绩归因的方法及装置，可考虑凸性效应对业绩的影响，有助于提高业绩归因的准确性。
[0005]第一方面，本申请提供一种债券业绩归因的方法，包括：获取持仓债券的债券参数和即期利率曲线数据，其中，持仓债券的债券参数中包括所述持仓债券的凸性；根据所述持仓债券的债券参数和所述即期利率曲线数据，以及业绩归因模型，得到所述持仓债券的一个或多个归因项对应的归因参数，所述一个或本文档来自技高网...

【技术保护点】

【技术特征摘要】
1.一种债券业绩归因的方法，其特征在于，包括：获取持仓债券的债券参数和即期利率曲线数据，其中，持仓债券的债券参数中包括所述持仓债券的凸性；根据所述持仓债券的债券参数和所述即期利率曲线数据，以及业绩归因模型，得到所述持仓债券的一个或多个归因项对应的归因参数，所述一个或多个归因项中包括凸性效应；根据所述一个或多个归因项对应的归因参数，向用户提供所述持仓债券的业绩表现功能分析。2.如权利要求1所述的方法，其特征在于，所述即期利率曲线数据中包括：国债即期利率曲线数据、信用债即期利率曲线数据、企业债即期利率曲线数据、各评级类型债券的即期利率曲线数据中的一个或多个。3.如权利要求2所述的方法，其特征在于，所述凸性效应中包括国债凸性效应、利差凸性效应和其他凸性效应中的一项或多项；性效应和其他凸性效应中的一项或多项；其他凸性效应＝债券收益率
‑
利息收入
‑
久期效应
‑
交互效应
‑
国债凸性效应
‑
利差凸性效应；其中，Conv为所述持仓债券的凸性，Δy
国债
基于国债即期利率曲线数据得到，Δy
信用利差
基于信用债即期利率曲线数据得到。4.如权利要求3所述的方法，其特征在于，所述Δy
国债
基于国债即期利率曲线数据得到，包括：根据久期的数值，确定国债即期利率曲线数据中对应期限的国债利率变动数值Δy
国债
，所述国债利率变动数值等于对应期限的国债期末即期利率减去国债期初即期利率；所述Δy
信用利差
基于信用债即期利率曲线数据得到，包括：根据久期的数值，确定信用债即期利率曲线数据中对应期限的信用债利率变动数值，所述信用债利率变动数值等于对应期限的信用债期末即期利率减去信用债期初即期利率；根据所述信用债利率变动数值和所述国债利率变动数值，得到所述Δy
信用利差
。5.如权利要求1所述的方法，其特征在于，还包括：获取基准组合成分债券的债券参数；根据所述基准组合成分债券的债券参数、所述即期利率曲线数据，以及所述业绩归因模型，得到所述基准组合成分债券的一个或多个归因项对应的归因参数；根据所述基准债券的一个或多个归因项对应的归因参数，所述持仓债券的一个或多个归因项对应的归因参数，得到所述持仓债券的所述一个或多个归因项对应的超额值。6.一种债券业绩归因的装置，其特征在于，包括：获取模块，用于获取持仓债券的债券参数和即期利率曲线数据，其中，持仓债券的债券参数中包括所述持仓债券的凸性；处理模块，用于根据所述持仓债券的债券参数和所述即期利率曲线数据，以及业绩归
因模...

【专利技术属性】
技术研发人员：王政钟，
申请(专利权)人：建信金融科技有限责任公司，
类型：发明
国别省市：